2022年，国际基建市场环境风高浪急，对外承包工程业务发展经受考验。为帮助各方更好了解“一带一路”国家基建政策，把握行业发展走势、市场竞争环境及大项目进展等情况，承包商会联合中国出口信用保险公司，发布新一期《“一带一路”国家基础设施发展指数报告》（国别篇），聚焦30个重点国别，分析基建发展宏观环境、行业特征并提出市场开发建议。

阿拉伯联合酋长国

The United Arab Emirates

2022年国家基本信息

基础设施发展指数得分

观点聚焦

• 根据“一带一路”基础设施发展指数，2022年阿联酋基础设施发展指数得分为117，在“一带一路”国家中排名第10位，比上年下降2位。

• 2022年5月，阿联酋新总统任职，政权实现平稳过渡。随着全球油价的上涨以及国内新冠肺炎疫苗接种率的提高，未来阿经济将加快复苏，2022年阿联酋实际GDP增速有望达到4.2%。

• 阿联酋政府注重能源基础设施建设，并推进能源结构多元化，努力减少对天然气发电的依赖，大力发展可再生能源发电以满足净零排放的承诺，相关领域未来发展机遇较大。

• 在工业化和城市化发展对客运和货运需求不断增长的背景下，阿联酋交通基础设施发展需求将会不断释放。

• 阿联酋淡水资源缺乏，政府重视发展海水淡化领域，积极推进新技术开发和基础设施建设，作为民生基础的海水淡化领域发展空间巨大。

• 阿联酋经济高度依赖油气资源，当全球突发事件发生时，国内经济较易受到严重冲击。

• 未来，中国基建企业应抓住阿联酋大力发展绿色经济的机遇，逐步拓宽电力、交通、水务等领域的合作空间。

在中东区域中，阿联酋基础设施发达，但随着经济的快速发展和城市人口的增加，阿联酋的基础设施仍有待维护、更新和完善，阿政府也高度重视发展城市交通、铁路建设、可再生能源利用、水务等领域，未来阿基础设施行业具有较大的发展空间。此外，随着阿联酋做出减排承诺，政府出台了《2015-2030年阿联酋绿色议程》以及“2050年净零碳排放战略倡议”，提出发展绿色经济的立场目标和任务举措，未来可再生能源领域发展前景广阔。

01

阿联酋宏观环境分析

2022年5月，阿联酋新总统任职，政权实现平稳过渡。阿经济高度依赖石油，随着全球油价的上涨以及国内新冠肺炎疫苗接种率的提高，未来阿财政收入有望持续增加，国内经济将加快复苏。根据国际货币基金组织（IMF）最新预测，2022年阿联酋实际GDP增速有望达到4.2%。作为海湾和中东地区最具投资吸引力的国家之一，阿政府高度重视构建良好营商环境，多措并举减轻企业纳税负担，切实简化跨国贸易和投资手续。

图1：阿联酋宏观经济表现

资料来源：IMF数据库

02

阿联酋基础设施行业特征分析

电力方面，随着电力供应系统的不断完善，阿联酋电力系统装机容量不断增长，未来可再生能源项目将加速发展。交通方面，阿公路、港口、机场高度发达，但城市道路基础设施仍存在维护、扩建和现代化改造的发展空间，境内铁路网仍有待开发。水务方面，阿政府高度重视新技术在海水淡化领域的应用，未来低碳节能技术发展前景广阔。

（一）电力行业发展水平较高，可再生能源前景广阔

电力行业前景广阔，短期内火电仍将是主要供电来源。鉴于国内电力需求增长以及政府对电力行业的重视，预计未来阿联酋电力行业将稳步发展，行业发展前景广阔。近年来，为实现低碳节能减排目标，阿联酋政府计划降低对天然气发电的依赖，但随着在建煤电、燃气电站项目的投产，短期内火电仍将是阿联酋主要的电力来源。根据Fitch Solutions统计，2020-2022年上半年，阿联酋新开工电力项目7个，总装机容量达6555MW，其中火电项目4个，项目数占比为57.1%，装机容量达到5455MW，装机容量占比达到83.2%。此外，根据Fitch Solutions预测，截至2030年，阿联酋火力发电占总发电量的比重将由2021年的88.4%下降至74.0%，而可再生能源发电量占总发电量的比重将由2021年的3.0%增加至5.9%。

表1：2020年至2022年上半年阿联酋开工建设的电力项目

数据来源：Fitch Solutions数据库

表2：未来阿联酋发电量占比情况（%）

数据来源：Fitch Solutions数据库

可再生能源项目加速发展，政策侧重于太阳能。近年来，阿联酋政府高度重视发展包括太阳能、风能在内的可再生能源，加速本国的能源转型。根据Fitch Solutions项目库统计，2020年至今，阿联酋开工建设的可再生能源项目3个，其中太阳能项目1个，为穆罕默德·本·拉希德·阿勒马克图姆太阳能公园四期项目。该太阳能公园是世界上最大的单站太阳能园区，到2030年计划装机容量为5000兆瓦，总投资额为500亿迪拉姆。Fitch Solutions预计以太阳能发电为代表的非水电可再生能源将在未来几年出现强劲增长，装机容量将从2021年的约2.5吉瓦增加到2030年的近10吉瓦。

表3：2020年至2022年上半年阿联酋开工建设的可再生能源项目

数据来源：Fitch Solutions项目数据库

光伏发电领域表现突出，中阿两国尚有较大合作空间。阿联酋地处中东低纬度区域，降水稀少，光照条件优越，发展太阳能发电的自然条件得天独厚。从2021年中国对外承包工程的新签合同来看，中国同阿联酋新签电力行业项目7个，其中光伏发电项目3个，涉及金额约11.1亿美元，占当年电力项目新签合同总额的87.4%，光伏发电成为中国对阿承包工程的主要领域。未来，随着《2015-2030年阿联酋绿色议程》以及“2050年净零碳排放战略倡议”，阿联酋将持续加大对光伏发电的投入，而中国在光伏发电领域有着丰富的发展经验和雄厚的技术实力，双方在这一领域仍存在较大合作空间。

表4：2021年中阿两国部分新签电力项目

数据来源：中国对外承包工程商会

说明：按项目金额由高到低排列

（二）政府重视交通基础设施建设，中资企业参与度较高

交通基础设施完善，但仍存在发展空间。经过多年的发展，阿联酋公路、航空和港口基础设施配备成熟，交通网络完善。阿联酋公路网发达，公路交通便利，公路总长约4080公里，道路质量排名全球首位，各酋长国之间均有现代化高速公路相连。境内共有39个机场，其中包括阿布扎比、迪拜等7个国际机场，在全球航空公司的竞争排序中，阿联酋航空公司居阿拉伯国家首位。阿联酋有12个主要海港，年货物吞吐量超1亿吨，其中，阿布扎比的哈利法港是中东地区自动化程度最高的港口，迪拜的杰拜勒·阿里港是全球最大的人造港和中东地区最大的港口。阿联酋铁路建设相对落后，境内仅有一条货运铁路（哈卜善-鲁维斯），总长266公里。当前，在城市交通方面，持续增长的城市人口存在强劲需求，道路基础设施仍存在维护、扩建和现代化改造的发展空间；在铁路建设方面，为缓解公路运输压力，阿政府正致力于境内铁路的开发和建设。

政府重视交通基础设施建设，未来市场空间较大。阿联酋政府重视发展公共交通和关键交通基础设施，涉及城市轨道交通、铁路等领域。为缓解城市拥堵压力同时提高交通运输效率，阿布扎比和迪拜酋长国政府制定了地铁线路升级计划，旨在到2030年前25%的城市交通实现智能和无人驾驶。同时，为提升境内铁路运输能力，阿联酋已启动总投资约110亿美元、全长约1200多公里的联邦铁路项目，目前一期项目已建成，二期项目正在建设中。该铁路完工后将纳入全长2200多公里的海湾铁路网，将联通海合会六国。城市轨道交通和重点区域铁路项目的实施，为阿联酋交通基础设施行业发展带来了巨大空间。

港口和公路领域稳步发展，中资企业进入度较高。根据Fitch Solutions统计，2020至2021年，阿联酋的交通基础设施项目集中在港口、道路及桥梁等领域。从承包企业来看，在已确定承建企业的项目中，大多数项目是由本土企业承建，法国、美国与英国等国企业在项目可行性分析阶段参与较多。2019年以来，中国企业深度参与了联邦铁路二期的建设，五个标段均有中方参与，成为阿联酋主要的国际工程承包商。从中国对外承包工程的新签合同额来看，2021年，中国同阿联酋新签交通类基建项目一个，为中铁十八局集团有限公司承建阿联酋铁路二期D标段T2/T3a/T5a号隧道和B/C标段部分桥涵结构工程项目（合同金额0.99亿美元）。

表5：2020年-2022年阿联酋部分新签交通项目

数据来源：中国对外承包工程商会

说明：按项目金额由高到低排列

（三）政府重视海水淡化行业，新技术推广蕴含市场机遇

淡水资源贫乏，政府大力发展海水淡化行业。阿联酋地处沙漠地带，常年干燥少雨，长期缺乏淡水资源。随着城市化程度的提高和人口的持续增长，无论是在民用方面，还是在工业和农业方面，都需要淡水资源。作为区域内淡水的最主要来源，海水淡化的需求长期处于高增长的状态。为此，阿联酋政府近年来大力倡导以“建立循环发展模式”为核心的生态效益型经济发展政策，强调依靠海水淡化及废水循环处理作为居民生活用水和工业生产用水的主要来源，加大了对海水淡化等项目的金融投资与政策扶持力度，以便刺激、推动自身水资源产业的可持续发展。在政府的投资与支持下，阿联酋海水淡化设施处于全球领先地位。目前，阿联酋国内总用水量的42%、饮用水的几乎全部，都来自于当地的海水淡化厂。

反渗透膜海水淡化相关领域有望成为双方合作的重点领域。2022年5月，阿联酋向海水淡化工程再投资20.8亿美元以扩大淡水生产规模，提高水资源的可持续性，保障水安全战略实施。随着阿联酋推进海水淡化工程建设，反渗透膜技术（RO）的发展应用空间巨大。从中国对外承包工程的新签合同来看，2021年，中国同阿联酋新签海水淡化项目1个，为阿联酋乌姆盖万150MIGD（百万加仑/天）海水淡化项目勘测设计服务项目，涉及金额615.4万美元，承建商为中国能源建设集团浙江省电力设计院有限公司。目前，该项目已于2022年8月5日按期实现商业运行，为全球第二大膜法海水淡化厂。未来，两国企业可在太阳能与RO技术相结合等重要领域寻求更多合作。

03

阿联酋市场开发建议

随着全球油价的上涨以及国内新冠疫苗接种率的提高，未来阿联酋经济将加快复苏。在此背景下，中阿经贸与投资合作前景更为广阔，特别是在铁路建设、光伏发电、海水淡化等领域，中方企业可积极发挥自身优势，深度参与阿基础设施建设。

政府重视基础设施建设，新兴行业迎来快速发展期。根据《2015-2030年阿联酋绿色议程》以及“2050年净零碳排放战略倡议”，阿联酋高度重视发展绿色经济，光伏发电、海水淡化等领域将迎来快速发展期。电力方面，随着政府推进能源结构多元化改革，阿联酋将持续加大对光伏、风电等领域的投入，可再生能源领域将保持高速发展；为满足不断增长的电力传输需求，电网等相关配套设施发展也将提速。交通方面，近年来阿联酋着力推动创新发展战略，拟率先筹建全球首条超级高铁，发展无人驾驶空中公共交通，交通基础设施项目未来发展潜力较大。海水淡化方面，阿联酋追加对海水淡化工程项目的投资，重视使用反渗透膜技术来淡化海水，未来该领域发展将迎来重大机遇。

宏观经济有望持续增长，但仍存在结构性风险。随着全球油价的上涨以及国内新冠疫苗接种率的提高，未来阿联酋经济有望加快复苏。虽然阿政府正主动谋求经济结构转型，在旅游业、金融业、服务业等方面持续加大投资，阿联酋对油气能源的依赖程度仍然较高。中方企业应注意防范阿联酋经济结构转型过程中带来的新的各类风险，进入阿联酋市场需要紧跟当地政策走向，避免逆势而行。尤其在当地新领域市场未成熟时，要注意迅速开拓市场，站稳脚跟。

注重新技术的应用，开拓全新合作空间。从中国对外承包工程的新签合同来看，铁路、光伏发电、海水淡化领域是中阿基础设施合作的重点领域。随着市场的快速发展，未来，中国企业应抓住技术更新迭代机遇，在巩固传统优势领域合作的基础上，不断拓宽合作空间。具体来看，中国企业可通过流程优化、技术创新等措施保持并扩大在光伏、风电等可再生能源领域的优势，加强在电网等相关配套设施领域的合作；借助自身技术优势，积极参与阿联酋铁路网建设；发挥自身的经验与技术优势，深度参与阿联酋海水淡化等民生项目。